В мировой практике используется несколько систем оценки коммерческого банка, позволяющих определить его место в банковской сети и цену при продаже и банкротствах. В основе этих систем – экспертная оценка таких аспектов деятельности банка, как собственный капитал, валюта баланса, доходность, прибыльность и ликвидность. С целью более глубокого анализа деятельности коммерческого банка является оборотная ведомость (форма 101), которая группируется в агрегированный баланс (табл. 2.1).
Наименование
показателя 01.01.2004 01.01.2005 01.01.2006 01.01.2007 01.01.2008
Уставный капитал 42 137 236 42 137 236 52 111 124 52 111 124 67 241 385
Собственные средства (капитал) 52 720 316 56 114 089 82 307 147 97 342 258 278 296 267
Чистая прибыль (непокрытый убыток) 8 947 017 9 540 764 12 918 530 17 175 724 17 977 992
Рентабельность
активов (%) 4,1 2,9 2,5 2,4 1,6
Рентабельность
капитала (%) 17,0 17,5 18,7 19,1 9,6
Привлеченные средства (кредиты, депозиты, клиентские счета и т.д.) 195 867 731 329 895 525 507 826 174 634 886 070 1 135 453 612
По итогам 2007 года чистая прибыль ОАО Банк ВТБ составила 18,0 млрд. рублей, аналогичный показатель за 2006 год составил 17,2 млрд. рублей. Основную часть доходов ОАО Банк ВТБ в 2007 году составили процентные доходы по кредитам корпоративным клиентам ведущих отраслей российской промышленности (топливно-энергетического комплекса, машиностроения, металлургии, химии, транспорта, связи и коммуникаций) на общую сумму 46 млрд. рублей, что значительно превысило величину аналогичных процентных доходов по итогам 2006 года – 34 млрд. рублей.
В структуре процентных доходов по ценным бумагам значительную долю продолжают занимать доходы по негосударственным ценным бумагам (векселям и облигациям первоклассных российских компаний). В целом, доходы, полученные от операций с ценными бумагами, в 2007 году составили 7,9 млрд. рублей (годом ранее сумма аналогичных доходов составила 6,5 млрд. рублей).
Ускоренное развитие инвестиционно-банковского бизнеса, а также документарных операций и операций в сфере международных расчетов позволило ОАО Банк ВТБ обеспечить получение чистого комиссионного дохода по итогам 2007 года в размере 8,4 млрд. рублей (против 5,4 млрд. рублей за 2006 год). В условиях усиления конкуренции и общего снижения маржи на рынке банковских услуг диверсификация структуры операций в пользу приносящих комиссионные и другие непроцентные доходы позволяет Банку сохранять высокие показатели в сфере получения финансового результата.
Также на финансовый результат Банка по итогам 2007 года существенное влияние оказал положительный результат, полученный по портфелю ценных бумаг (в форме переоценки, реализованных торговых разниц и дивидендов). За 2007 год указанная величина составила 10,9 млрд. рублей. В результате наращивания ресурсной базы привлеченные средства в 2007 году выросли на 78,8 %, в абсолютном выражении - с 634,9 до 1135,5 млрд. руб.
Рентабельность капитала ОАО Банк ВТБ (ROE) в 2007 году уменьшилась на 9,5 процентных пункта в сравнении с 2006 годом и составила 9,6 %. Столь значительное снижение ROE было связано с существенным увеличением собственных средств Банка в результате проведения в 2007 г. первичного размещения акций (IPO). По итогам 1 квартала 2008 года величина ROE составила 1,7%.
Снижение показателя рентабельности активов (ROA) Банка в 2003-2006 гг. стало объективным отражением расширения бизнеса и операционной сети Банка в условиях общерыночного снижения маржи и роста конкуренции на рынке банковских услуг.
Основным видом риска, потенциально влияющим на способность ОАО Банк ВТБ своевременно и в полном объеме исполнять свои обязательства перед держателями ценных бумаг ОАО Банк ВТБ является риск ликвидности. Поддержание соответствия структуры баланса всем требованиям и нормативам ликвидности (внутренним и пруденциальным), при наличии постоянного контроля со стороны ответственных подразделений и коллегиальных органов, позволяет Банку своевременно и в полном объеме выполнять свои обязательства, включая обязательствам по выплате основного долга и процентов владельцам выпущенных Банком ценных бумаг.
В течение I квартала 2008 года Банк соблюдал все обязательные нормативы ликвидности, установленные Банком России, которые принимали следующие значения:
В I квартале т.г. фактические значения норматива мгновенной ликвидности (Н2) колебались в диапазоне от 43% до 64%. Наибольший рост (около 21%), отмеченный в 2006 г., явился следствием увеличения объема однодневных МБК, размещенных непосредственно перед отчетной датой, при одновременном снижении суммы обязательств Банка «до востребования».
Наибольшее изменение фактического значения норматива текущей ликвидности (Н3) в минувшем квартале произошло в марте т.г. Причиной снижения норматива на 16% (с 82,52% до 66,38%) послужил значительный рост краткосрочных (сроком до 30 дней) обязательств перед банками-контрагентами и вкладчиками при одновременном сокращении активов соответствующего срока. Постепенное снижение в течение 1-го квартала данного норматива с 94% (на 01.01.2008г.) до 66% (на 01.04.2008г.) обусловлено наращиванием кредитного портфеля Банка и вложениями в прочие среднесрочные и долгосрочные активные инструменты.
Фактические значения обязательного норматива долгосрочной ликвидности H4 (свыше 1 года) в прошедшем периоде изменялись, постепенно возрастая, в диапазоне от 83% до 104%. Наибольшее увеличение данного норматива (на 16,25%), отмеченное в феврале т.г., было обусловлено значительным ростом долгосрочных активов Банка при одновременном некотором снижении объема долгосрочных обязательств.
В период 2003-2007 гг. структура доходов ОАО Банк ВТБ становится все более сбалансированной, а преобладающую их часть составляют процентные доходы по кредитам, предоставленным различным категориям клиентов.
В настоящее время к числу основных операций Банка, оказывающих наибольшее влияние на формирование финансового результата, относятся:
кредитование клиентов Банка - юридических лиц, включая предприятия малого и среднего бизнеса;
вложения в ценные бумаги, включая государственные ценные бумаги, а также облигации и акции российских компаний и местных органов власти;
расчетно-кассовое обслуживание клиентов, проведение операций в сфере международных расчетов.
Вклад отдельных видов операций в формирование финансового результата ОАО Банк ВТБ определяется структурой и доходностью размещения активов. С 2004 г. преобладающую часть доходов Банка составляют процентные доходы по кредитам, предоставленным различным категориям клиентов.
№ Наименование статьи На 01.01.2006 На 01.01.2007 На 01.01.2008
Проценты полученные и аналогичные доходы от:
1 Размещения средств в кредитных организациях 4 123 368 5 846 704 11 384 603
2 Ссуд, предоставленных клиентам (некредитным
организациям) 29 286 564 34 492 991
51 982 434
3 Оказание услуг по финансовой аренде (лизингу) 0 0 0
4 Ценных бумаг с фиксированным доходом 4 702 358 6 464 866 9 237 692
5 Других источников 35 909 141 331 251 342
6 Всего процентов полученных и аналогичных доходов 38 148 199 46 945 892 72 856 071
Проценты уплаченные и аналогичные расходы по:
7 Привлеченным средствам кредитных организаций 6 912 094 10 704 977 18 695 117
8 Привлеченным средствам клиентов (некредитных организаций) 7 023 856 13 003 336 21 727 118
9 Выпущенным долговым обязательствам 3 166 787 4 593 349 4 760 575
10 Всего процентов уплаченных и аналогичных расходов 17 102 737 28 301 662 45 182 810
11 Чистые процентные и аналогичные доходы 21 045 462 18 644 230 27 673 261
12 Чистые доходы от операций с ценными бумагами 5 913 182 12 728 769 8 590 794
13 Чистые доходы от операций с иностранной валютой -416 285 1 356 513 11 096 063
14 Чистые доходы от операций с драгоценными металлами и прочими финансовыми инструментами -75 473 189 394 -1 012 948
15 Чистые доходы от переоценки иностранной валюты 826 115 110 957 -10 052 139
16 Комиссионные доходы 4 227 455 5 796 056 10 407 628
17 Комиссионные расходы 257 430 429 456 622 754
18 Чистые доходы от разовых операций 604 344 29 537 485 169
19 Прочие чистые операционные доходы -3 420 104 -2 212 202 -1 132 438
20 Административно-управленческие расходы 10 249 974 12 181 672 14 837 054
21 Резервы на возможные потери -1 163 519 2 221 550 -2 185 039
22 Прибыль до налогообложения 17 033 773 26 253 676 28 410 543
23 Начисленные налоги (включая налог на прибыль) 4 115 243 9 077 952 10 432 551
24 Прибыль (убыток) за отчетный период 12 918 530 17 175 724 17 977 992
Активизация операций по обслуживанию и кредитованию юридических лиц обусловила увеличение по итогам 2006 года портфеля кредитов клиентам - юридическим лицам ОАО Банк ВТБ (включая клиентские векселя) на 22% до 379 млрд. рублей. В течение 2007 года портфель кредитов клиентам - юридическим лицам увеличился в 2,1 раза (с 379 до 791 млрд. руб.). За 1 квартал 2008 года его прирост составил 132 млрд. руб. (аналогичный показатель за 4 квартал 2007 года - 213 млрд. руб.). Заемщиками Банка являются предприятия и компании ведущих отраслей российской экономики: нефтегазовой промышленности, электроэнергетики, авиа-, судо- и автомобилестроения, цветной и черной металлургии, телекоммуникации и транспорта, строительства и АПК.
Развитие корпоративного бизнеса включает в себя также увеличение объемов документарных операций и операций в сфере международных расчетов, в том числе в связи с расширением финансирования по линии иностранных банков, экспортных агентств и межгосударственных программ, что обусловило рост в 2006-2007 гг. объема соответствующих комиссионных доходов Банка.
В мае 2007 года ОАО Банк ВТБ успешно провел самое крупное и массовое среди российских компаний первичное размещение 22,5% собственных акций, в результате которого было привлечено около 8 млрд. долл., в том числе более 1,6 млрд. долл. – от 131 тыс. частных акционеров в России.
ОАО Банк ВТБ интенсивно развивает комплекс прогрессивных и востребованных корпоративными клиентами услуг в области инвестиционно-банковского обслуживания и в последние годы вышел на лидирующие позиции в данном сегменте рынка. В 2006-2007 гг. Банком был подготовлен и реализован ряд сделок в области структурированного и проектного финансирования, лизинга и консультирования, а доходы от таких операций играют все более значительную роль в формировании финансового результата ОАО Банк ВТБ.
По итогам 2007 года чистая прибыль ОАО Банк ВТБ составила 18,0 млрд. руб. или 704 млн. долларов США в валютном эквиваленте, что выше показателя 2006 года – 17,2 млрд. рублей – на 5%.
Финансовый результат деятельности ОАО Банк ВТБ (чистая прибыль) в 1 квартале 2008 года составил 1,2 млрд. руб. (за 4 квартал 2007 года – 7,4 млрд. руб.). Основную часть операционных доходов Банка в отчетном квартале составляли процентные доходы по кредитам корпоративным и частным клиентам на общую сумму 19,8 млрд. руб.
В 2003-2007 гг. основными факторами, оказывавшими влияние на формирование операционных доходов и финансового результата Банка, являлись:
- высокие темпы роста национальной экономики, улучшение финансового положения предприятий и населения, что обеспечивало постоянно повышающийся спрос на все виды банковских услуг;
- заметное повышение риска замедления роста экономик наиболее развитых стран, вызванное ипотечным кризисом в США в 2007 г., и связанная с этим напряженность на мировых фондовых площадках;
- динамичное наращивание объемов внешней торговли, обусловившее, в том числе, поступление больших объемов экспортной валютной выручки и спрос на услуги в области международных расчетов и предэкспортного финансирования;
- укрепление платежеспособности страны на фоне дальнейшего роста золотовалютных резервов, сокращения соотношения государственного долга и ВВП, а также усиления стабильности и сбалансированности государственных финансов. Улучшение показателей государственной задолженности и внешней ликвидности обеспечило повышение всеми ведущими международными рейтинговыми агентствами суверенных кредитных рейтингов России до инвестиционного уровня, что, в свою очередь, положительно отразилось на уровне кредитных рейтингов российских компаний и банков, включая ОАО Банк ВТБ, расширяя их доступ к иностранным заимствованиям;
- постепенное снижение в 2003-2006 гг. уровня инфляции, сопровождающееся, в том числе понижением ставки рефинансирования, и, как следствие, общее снижение рыночных процентных ставок;
- существенные изменения в регулировании банковской деятельности (в частности, ужесточение банковского надзора, принятие законов о страховании вкладов физических лиц и о кредитных историях) и в валютном регулировании (общая линия на его либерализацию, что усиливает конкуренцию со стороны иностранных банков);
- усиливающаяся конкуренция на рынке банковских услуг, в том числе со стороны банков, контролируемых нерезидентами, и трансграничных услуг, что оказывало влияние на снижение банковской маржи;
- снижение доходов от операций с государственными ценными бумагами и корпоративными облигациями;
- постепенное укрепление российского рубля на фоне нестабильности соотношения курсов основных мировых валют.
Расчет обязательных нормативов деятельности кредитной организации-эмитента на конец последнего завершенного квартала
ОБЯЗАТЕЛЬНЫЕ НОРМАТИВЫ БАНКОВ
На 01.04.2008
№ Статья Норматив Факт
H1 Достаточности капитала Min 10% (K<5 млн.евро)
Min 11% (K>5 млн.евро) 16.91
Н2 Мгновенной ликвидности Min 15% 53.22
Н3 Текущей ликвидности Min 50% 66.38
Н4 Долгосрочной ликвидности Max 120% 103.96
Н6 Максимальный размер риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков Max 25% 18.35
Н7 Максимальный размер крупных кредитных рисков Max 800% 238.85
H9.1 Максимальный размер кредитов, банковских гарантий и поручительств, предоставленных акционерам (участникам) Max 50% 0.08
H10.1 Совокупная величина риска по инсайдерам Max 3% 0.00
H12 Использование собственных средств для приобретения акций (долей) др. юр. лиц Max 25% 0.02
|
обратная связь
