Подробнее: |
ВВЕДЕНИЕ
В системе экономических отношений кредит занимает особое положение как самостоятельная экономическая категория. Благодаря кредиту экономика в целом, а также отдельные юридические и физические лица имеют прекрасную возможность удовлетворять свои хозяйственные и личные потребности, преодолевая ограниченность финансовых ресурсов. Актуальность темы дипломной работы заключается в том, что кредитные отношения позволяют организации за счет дополнительных средств расширить производство, увеличить свои ресурсы, а также ускорить достижение различных намеченных целей, а также увеличить кредитоспособность предприятия.
Оценить все аспекты и результаты вовлечения в оборот хозяйствующего субъекта кредитных ресурсов, а также возможности изменения вследствие этого финансового состояния предприятия можно только на основе анализа и оценки финансового анализа. Именно поэтому проблема экономического анализа кредитоспособности заемщика приобретает особое значение в процессе создания необходимых условий для реализации планов динамичного развития промышленности и достижения устойчивых темпов роста всей экономики России.
В разработку теоретических и организационно-методических положений анализа кредитоспособности заемщика значительный вклад внесли такие российские и зарубежные ученые, как И. Ададуров, А.И. Ачкасов, И.Т. Балабанов, Н. Бунге, И.В. Вишняков, Г.М. Кирисюк, М.Н. Крейнина, О.И. Лаврушин, В.А. Москвин, А.И. Ольшаный, М.О. Сахарова, В.Т. Севрук, Ж. Матук, П.С. Роуз.
Несмотря на достаточно полное освещение в экономической литературе методических подходов к анализу отдельных сторон деятельности заемщика, до сих пор остаются неисследованными многие направления комплексного анализа кредитоспособности, имеющие важное теоретическое и прикладное значение.
Цель дипломной работы заключается в обобщении, систематизации и совершенствовании методов анализа и оценки кредитоспособности заемщика.
Исходя из цели, в дипломной работе поставлены и решены следующие задачи:
определены роли и задачи анализа кредитоспособности заемщика в системе банковского кредитования, а также дано уточнение понятия «кредитоспособность»;
раскрыты методы анализа финансового состояния заемщика и представлена система показателей с позиции оценки их количественных значений;
определена методика оценки кредитоспособности заемщика на основе расчета финансовых коэффициентов и определения класса заемщика;
проведена оценка динамики и структуры статей баланса анализируемого предприятия, проведен расчет основных финансовых показателей, финансовой устойчивости, ликвидности баланса предприятия, а также состояния платежной дисциплины на предприятии и кредитоспособности заемщика;
определены основные направления повышения кредитоспособности предприятия и представлена система показателей для мониторинга кредитоспособности.
Объектом дипломной работы выступает ООО «Гольфстрим», предметом – система оценки кредитоспособности предприятия.
Дипломная работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка литературы и приложений.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
По итогам проведенного анализа кредитоспособности предприятия как хорошее, его финансовое состояние оценивается как хорошее. На основе проведенного анализа были сделаны следующие выводы.
В ООО «Гольфстрим» темпы прироста объема реализации сопровождаются значительными темпами прироста прибыли, что свидетельствует об относительном снижении издержек производства и обращения.
Ресурсоотдача в 2007 г. увеличилась, это значит, что ресурсы ООО «Гольфстрим» используются достаточно эффективно.
ООО «Гольфстрим» является прибыльным и рентабельным предприятием, при этом наблюдается тенденция повышения темпов роста как выручки от реализации, так и прибыли и рентабельности.
Показатели оборачиваемости различных видов активов (имущества в целом, оборотных активов, собственного капитала) имеют как положительную, так и отрицательную динамику.
Фондоотдача увеличилась, т. е. основные производственные фонды используются эффективнее.
Оборачиваемость средств в расчетах увеличилась, что свидетельствует об улучшении работы с дебиторами. В то же время ухудшилась оборачиваемость запасов. Увеличение периода оборачиваемости запасов свидетельствует об их неэффективном использовании, что вызывает необходимость дополнительного вовлечения средств в оборот компании и как следствие - влияет на ликвидность и платежеспособность предприятия.
Оборачиваемость кредиторской задолженности увеличилась, что может неблагоприятно сказаться на ликвидности организации.
Продолжительность операционного и финансового цикла снизилась, что является положительной тенденцией. Также улучшилась оборачиваемость оборотных средств.
Негативным моментом является увеличение оборачиваемости как собственного, так и совокупного капитала.
Анализ показателей структурной динамики активов выявил наличие неблагоприятной тенденции: увеличение стоимости имущества было обеспечено за счет роста внеоборотных активов. Таким образом, вновь привлеченные финансовые ресурсы были вложены в менее ликвидные активы, что ослабляет финансовую стабильность ООО «Гольфстрим».
Наибольшее влияние на увеличение имущества ООО «Гольфстрим» оказал прирост заемного капитала.
Анализ ликвидности баланса ООО «Гольфстрим» показал, что три неравенства как в 2006 г., так и в 2007 г. имеют знаки, противоположные зафиксированному в оптимальном варианте, поэтому ликвидность баланса ООО «Гольфстрим» отличается от абсолютной.
Практически все показатели ликвидности ООО «Гольфстрим» в 2007 г. резко снизились. до уровня значений, не соответствующих рекомендуемым, что свидетельствует о дефиците соответствующих активов предприятия для покрытия им своих текущих обязательств.
Причина сложившейся ситуации кроется, прежде всего, в резком увеличении краткосрочных обязательств компании и в отсутствии ликвидных оборотных активов, необходимых для их покрытия.
Соотношение собственного и заемного капитала в 2007 г. ухудшилось, общий показатель платежеспособности также ухудшился.
ООО «Гольфстрим» находится в неустойчивом финансовом состоянии, сопряженном с нарушением платежеспособности. Но при этом сохраняется возможность восстановления равновесия за счет пополнения источников собственных средств и дополнительного привлечения источников заемных средств.
Для улучшения финансового состояния ООО «Гольфстрим» бухгалтерия предприятия должна постоянно следить за сбалансированностью притоков и оттоков платежных средств, не допуская значительного накопления долгов.
Для обеспечения платежеспособности ООО «Гольфстрим» важно уметь управлять его долгами. Особое значение имеет управление дебиторской задолженностью, поскольку она ведет к прямому отвлечению денежных и других платежных средств из оборота, резко ухудшает платежеспособность организации. Управлять долгами дебиторов - это, прежде всего не допускать их роста, и добиваться их снижения.
Одним из средств снижения дебиторской задолженности являются ценовые скидки.
Для улучшения финансового состояния ООО «Гольфстрим» необходимо провести реструктуризацию дебиторской и кредиторской задолженности.
Дебиторская задолженность - это кредитование покупателей (заказчиков) продукции от момента отгрузки готовой продукции до перечисления на расчетный счет организации-продавца в банке платежа за нее. Объем дебиторской задолженности свидетельствует о временном отвлечении средств из оборота организации, что вызывает дополнительную потребность в денежных ресурсах и может привести ее к напряженному финансовому состоянию и, как результат, к неплатежеспособности.
Основными путями для реструктуризации и уменьшения дебиторской задолженности ООО «Гольфстрим» являются:
- взаимозачет взаимных платежных требований до арбитражных процедур;
- передача дебитором в зачет погашения задолженности быстроликвидных ценных бумаг (государственных облигаций, акций известных компаний топливно-энергетического комплекса, телекоммуникационных и т. д.) по взаимному соглашению;
- передача дебитором части своего имущества в погашение задолженности;
- переоформление дебиторской задолженности в векселя;
- увеличение размера предоплаты за отгруженную продукцию;
- применение системы скидок от стоимости продукции при досрочном, своевременном платеже за отгруженную продукцию и снижение санкций за просрочку платежа;
- применение процедуры факторинга.
Реструктуризация кредиторской задолженности организации - это процесс подготовки и исполнения ряда сделок и операций между организацией-должником и ее кредиторами.
Основные направления реструктуризации кредиторской задолженности ООО «Гольфстрим»:
- отсрочка и рассрочка платежей;
- взаимозачет взаимных платежных требований;
- переоформление задолженности в вексельные обязательства (займы);
- перевод краткосрочных обязательств в долгосрочные;
- реструктуризация налогов (по соглашению с налоговой инспекцией).
По составленному прогнозному балансу были рассчитаны финансовые коэффициенты. В результате разработанных мероприятий финансовое состояние ООО «Гольфстрим» значительно улучшилось.
|
обратная связь
