Начало активного развития лизинговых операций на отечественном внутреннем рынке можно определить 1990 г., в связи с переводом предприятий на арендные формы хозяйствования. Заметным явлением в становлении начальных правил применения лизинга стали Основы законодательства СССР и союзных республик об аренде от 23 ноября 1989 г. и письмо Госбанка СССР от 16 февраля 1990 г. № 270 "0 плане счетов бухгалтерского учета ", в котором был представлен порядок отражения лизинга в бухгалтерском учете. Развитие сети коммерческих банков способствовало внедрению лизинговых операций в банковскую практику.
Правительство России приняло ряд постановлений, способствующих развитию лизинговых операций. Указ Президента РФ от 17 сентября 1994 г. № 1929 " О развитии финансового лизинга в инвестиционной деятельности " определил приоритеты развития лизинга. Во исполнение этого Указа Правительство РФ приняло Постановление № 633 "О развитии лизинга в инвестиционной деятельности". Этим Постановлением утверждено Временное положение о лизинге. В развитие Постановления утверждены методические рекомендации по расчету лизинговых платежей, примерный договор о финансовом лизинге движимого имущества с полной амортизацией, типовой устав акционерной лизинговой компании.
Затем был принят федеральный закон от 29 октября 1998 N 164-ФЗ "О лизинге". Также была принята федеральная программа развития лизинга в РФ на 1996-2000 гг., целью которой является создание благоприятных правовых, экономических, организационных и методических условий для развития лизинга, включая создание нормативно- правовой базы, совершенствование налогообложения, внедрение типовых методических документов по лизинговым операциям, введение лицензирования лизинговых компаний, организацию Фонда содействия развитию лизинга в РФ и т.п.
В Федеральной программе дан прогноз развития лизинга в РФ: предполагается увеличение доли лизинга к 2006 г, в общем объеме инвестиций до 20%. В Постановлении Правительства РФ от 27 июня 1996 г. № 752 "0 государственной поддержке развития лизинговой деятельности в РФ" включено следующее положение: "считать целесообразным предусматривать ежегодно, в 1997-2000 гг., в Федеральной инвестиционной программе средства на общую сумму до 8 трлн. руб, для финансирования на конкурсной основе высокоэффективных инвестиционных проектов с использованием операций финансового лизинга".
Как уже отмечалось выше, лизинговые отношения, с точки зрения государства, способствует мобилизации финансовых средств для инвестиционной деятельности, обеспечивает гарантированное использование инвестиционных ресурсов на цели переоснащения производства. Таким образом, государство заинтересовано в привлечении финансового капитала к лизинговым операциям.
Одним из главных экономических рычагов, позволившим лизингу получить широкое распространение сначала за рубежом, а теперь и в России, являются налоговые и амортизационные льготы. Перечень таких льгот определен Постановлением Правительства РФ №633 от 29.06.1995 г.:
отнесение лизинговых платежей, включая проценты по кредиту, на себестоимость продукции, произведенной лизингополучателем, приводит к уменьшению налогооблагаемой прибыли;
ускоренная амортизация – предприятие вправе увеличить норму годовых амортизационных отчислений на коэффициент ускорения амортизации (не более 3), а малые предприятия могут дополнительно списывать на амортизацию до 50% стоимости имущества за 1-й год его эксплуатации;
освобождение лизингодателей, а также банков и других кредитных учреждений, в случае, если лизинговая операция финансировалась за счет заемных средств, от уплаты налога на прибыль, полученную от предоставления кредитов на срок 3 года и более;
малые предприятия освобождены от уплаты НДС;
при международном лизинге объект лизинга частично освобождается от уплаты таможенных пошлин
К сожалению, есть и отрицательные моменты в налоговом законодательстве. Например, налог с владельцев транспортных средств уплачивают как лизингодатель, так и лизингополучатель при сроке лизинга свыше 6 месяцев.
В настоящее время большинство российских предприятий не имеет достаточной суммы собственных денежных средств для приобретения современного производственного оборудования. В связи с этим возникает необходимость привлечения дополнительных средств, одним из распространенных способов которого является получение банковских кредитов. Одним из альтернативных видов организации финансирования, как уже говорилось выше, является лизинг.
Лизинг предусматривает возможность для лизингополучателя использовать имущество при осуществлении предпринимательской деятельности и в последующем получить право собственности на него. Поэтому при принятии решения о способе приобретения оборудования должны быть учтены многие факторы, основным из которых является общая сумма затрат. При этом, учитывая различный порядок налогообложения операций по покупке и лизингу, при расчете необходимо принимать во внимание, как тот или иной вариант влияет на размер налоговых обязательств организации. Договоры лизинга, как говорилось выше, могут предусматривать учет имущества как на балансе лизингодателя, так и на балансе лизингополучателя. В зависимости от того на чьем балансе учитывается имущество, различается порядок налогообложения.
До 2002 года покупатель оборудования имел возможность переносить стоимость имущества на себестоимость посредством износа, однако проценты по кредиту, начисленные после оприходования имущества, в стоимость имущества не включались, поэтому не могли быть перенесены на себестоимость. Кроме того, при покупке оборудования покупатель мог пользоваться льготами по налогу на прибыль на погашение кредита, включая сумму процентов, полученного для финансирования капитальных вложений. Лизингополучатели в случае учета имущества на балансе лизингодателя имели возможность включать в себестоимость лизинговые платежи, что обеспечивало перенос на себестоимость стоимости имущества в значительно более короткие сроки по сравнению с приобретением оборудование за счет заемных средств. Этот вариант в отличие от покупки также позволял включить в себестоимость проценты по заемным средствам, которые включались в сумму лизингового платежа.
Вариант лизинга с учетом имущества на балансе лизингополучателя также позволял в более короткие сроки перенести стоимость оборудования на себестоимость посредством амортизации благодаря применению повышающего коэффициента к нормам амортизации, а также включать в себестоимость расхода на проценты по привлеченным средствам.
После введения в действие с 01.01.2002 года 25 главы Налогового кодекса РФ покупатели оборудования получили возможность в более короткие сроки амортизировать имущество, в связи с сокращением нормативного срока полезного использования оборудования, однако при этом они утратили возможность применять льготу на погашение кредита. Так же они смогли принимать в качестве вычетов при определении прибыли проценты по кредитам банка на приобретение основных средств.
В то же время лизингополучатель вне зависимости от порядка учета объекта лизинга имеет возможность учитывать для целей налогообложения сумму лизингового платежа, а в случае учета имущества на своем балансе также и сумму амортизационных отчислений в части, превышающей лизинговый платеж. При этом была сохранена возможность применения повышающего коэффициента амортизации, а также предоставлено право применять нелинейный метод амортизации.
Но налогу на добавленную стоимость принципиальной разницы между рассматриваемыми вариантами нет, так как налог, уплаченный как в случае лизинга, так и в случае покупки оборудования, принимается к вычету. Однако, лизинг обеспечивает возможность достаточно равномерного вычета НДС, уплаченного в составе лизингового платежа, в то время как при приобретении оборудования по договору поставки вся уплаченная сумма налога подлежит вычету в момент постановки имущества на баланс покупателя.
Обязанность по уплате налога на имущество возлагается на то лицо, на чьем балансе имущество находится. Таким образом, налог со стоимости имущества уплачивается покупателем после перехода к последнему права собственности, а также лизингополучателем, учитывающим имущество в соответствии с договором лизинга на своем балансе.
Методика расчета денежных потоков в целях сравнительного анализа экономической эффективности различных вариантов приобретения оборудования выглядит следующим образом:
1. Для кредитной схемы приобретения имущества.
Рассчитаем сумму платежа приобретателя имущества по формуле:
П=%по кредиту +Окредит , (1)
где П - платеж по кредитному договору,
%по кредиту – сумма процентов по кредиту,
Окредит – сумма основного долга кредита.
Рассчитаем сумму налоговых вычетов по налогу на прибыль:
Нвычеты = %по кредиту + А+ Ним, (2)
Где Нвычеты – налоговые вычеты,
%по кредиту – сумма процентов по кредиту,
А – сумма амортизации в целях налогообложения,
Ним – налог на имущество.
Рассчитаем сумму экономии по налогу на прибыль:
Sэкономии=Н*24%, (3)
Где Sэкономии – суммая экономии налога на прибыль,
Н – налоговые вычеты.
2. Для лизинговой схемы приобретения имущества при условии учета имущества на балансе лизингодателя .
Рассчитаем лизинговый платеж по следующей формуле:
ЛП=А+С+Ним+%по кредиту+Sвознагр, (4)
Где ЛП – лизинговый платеж,
А – сумма амортизации, исчисленная в целях налогообложения,
С – сумма страховки,
%по кредиту – сумма процентов по привлеченным кредитным ресурсам,
Ним – налог на имущество,
Sвознагр – сумма вознаграждения лизингодателя.
Рассчитаем сумму экономии по налогу на прибыль по формуле:
Sэкономии=(ЛП+Ним+А’)*24%, (5)
Где Sэкономии – сумма экономии налога на прибыль,
ЛП – лизинговый платеж,
Ним – налог на имущество, подлежащий уплате в бюджет лизингополучателем после окончания срока лизинга и оприходования имущества на свой баланс;
А’ – амортизационные отчисления, начисленные лизингополучателем с выкупной стоимости имущества после окончания срока лизинга.
2. Для лизинговой схемы приобретения имущества при условии учета имущества на балансе лизингополучателя .
Рассчитаем лизинговый платеж при условии учета имущества на балансе лизингополучателя по следующей формуле:
ЛП=А+С +%по кредиту+Sвознагр, (6)
Где ЛП –лизинговый платеж,
А – сумма амортизации, исчисленная в целях налогообложения,
С – сумма страховки,
%по кредиту – сумма процентов по привлеченным кредитным ресурсам,
Sвознагр – сумма вознаграждения лизингодателя.
Рассчитаем сумму экономии по налогу на прибыль по формуле:
Sэкономии=(ЛП+Ним+А’)*24%, (7)
Где Sэкономии- сумма квартальной экономии налога на прибыль,
ЛП – квартальный лизинговый платеж,
Ним – налог на имущество, подлежащий уплате в бюджет лизингополучателем;
А’ – амортизационные отчисления, начисленные лизингополучателем с выкупной стоимости имущества после окончания срока лизинга.
Общую экономическую эффективность определим с учетом разницы величины платежей за кредит и за лизинг с учетом экономии по налогу.
2. Организация лизинговых операций в ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг»
3.
2.1. Краткая характеристика предприятия
Закрытое акционерное общество «ИнфоЛада-Лизинг» образовано в 1998 году. Единственным учредителем и акционером является ООО «ИнфоЛада». Таким образом, ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг» является дочерним предприятием. В соответствии с учредительными документами, основным видом деятельности ЗАО является финансовый лизинг (ОКВЭД 65.21). Взаимодействия между различными предприятиями группы компаний приведены на рис.2.1.
Группа компаний «ИнфоЛада»
ООО «ИнфоЛада» ООО «ИнфоЛада-Связь» ЗАО «Инфолада-Лизинг» ООО «КомпАвто» ООО «Фотоцентр» ООО «ИнфоЛайн»
ООО «Эффект» ООО «КомпЦентр» ЗАО «Волга-ИнформСеть»
ООО «КомпКом»
Разработка программного обеспечения Оказание услуг ста-циионарной телефонной связи Лизинг средств электронно-вычислитель-ной техники Розничная продажа средств электронно-вычислитель-ной техники Цифровая фотопечать Доступ в сеть Интернет
Проведение онлайн-семинаров Полиграфи-ческие услуги Устройство локальных информации-онных сетей
Продажа ПО других разработчиков Возвратный лизинг
Продажа средств электронно-вычислитель-ной техники юридическим лицам
Примечание: Жирным выделены услуги, оказываемые другим предприятиям группы компаний
Рис. 2.1. Структура и виды деятельности группы компаний «ИнфоЛада»
Руководит акционерным обществом директор, который одновременно является финансовым директором ООО «ИнфоЛада».
Организационная структура предприятия с формальной точки зрения излишне усложнена (см. рис. 2.2), но следует иметь в виду, что она является частью общей организационной структуры группы компаний «ИнфоЛада».
ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг»
Генеральная дирекция Финансовая дирекция
Юридический отдел Бухгалтерия Финансовый отдел
Рис. 2.2. Организационная структура ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг»
Штат сотрудников ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг» состоит из 9 человек. Штатное расписание см. таблицу 2.1.
Таблица 2.1.
Штатное расписание ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг»
Подразделение Наименование должности Количество ставок
Директор 1
Бухгалтерия Главный бухгалтер 1
Бухгалтерия Бухгалтер 1
Финансовый отдел Ведущий Экономист 1
Финансовый отдел Экономист 4
Юридический отдел Юрист 1
Большинство сотрудников ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг» одновременно занимают аналогичные должности в ООО «ИнфоЛада», но в качестве сотрудников ЗАО выполняют только функции по организации и сопровождению лизинговых сделок.
ЗАО «ИнфоЛада-Лизинг» можно классифицировать как лизинговую компанию, созданную торговой компанией. Направленность ее деятельности очень узка. Общество организует сделки по предоставлению в лизинг средств электронно-вычислительной техники и оргтехники, торговлю которыми осуществляет ООО «ИнфоЛада». В связи с тем, что срок амортизации на такую технику составляет 4 года, а при ускоренной амортизации может составить менее полутора лет, то данный вид лизинга можно отнести к краткосрочному и среднесрочному оперативному лизингу.
Финансирование лизинга осуществляет ООО «ИнфоЛада» за счет имеющихся в его распоряжении свободных денежных средств. Большую долю в лизинговых операциях составляет возвратный лизинг. Данная услуга предоставляется предприятиям группы компаний «ИнфоЛада», а также основным поставщикам. Целю таких операций является не столько сам лизинг, сколько возможность применения предусмотренных налоговым законодательством льгот. |
обратная связь
